剛剛結(jié)束的中央政治局會(huì)議對(duì)近期備受關(guān)注的碳達(dá)峰、碳中和有了新的指示：要求統(tǒng)籌有序做好相關(guān)工作，盡快出臺(tái)2030年前碳達(dá)峰行動(dòng)方案，堅(jiān)持全國一盤棋，糾正運(yùn)動(dòng)式“減碳”。

碳中和目前的現(xiàn)狀

對(duì)于碳中和如何實(shí)現(xiàn)，個(gè)人感受是“宏觀上很熱鬧，中觀上在觀望，微觀上很迷茫”。

在宏觀層面，無論是學(xué)術(shù)界、技術(shù)界還是產(chǎn)業(yè)界，對(duì)雙碳政策都寄予巨大的熱情，所有人都認(rèn)同：雙碳成為未來能源政策的基礎(chǔ)。

中觀層面，碳中和的路徑是什么，這個(gè)路徑實(shí)現(xiàn)的具體舉措是什么，需要多少的代價(jià)和成本，這些問題有待于進(jìn)一步厘清。

微觀層面，在路徑還未清晰化的時(shí)候，相關(guān)各方會(huì)以局部利益最大化的方式，開始大干快上，形成運(yùn)動(dòng)式減碳、花錢式減碳。

如果碳中和在微觀上靠大干快上就能實(shí)現(xiàn)，那就違背了碳中和作為社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的基本原理：碳中和是一個(gè)結(jié)果目標(biāo)，而且是內(nèi)嵌于社會(huì)經(jīng)濟(jì)復(fù)雜活動(dòng)之內(nèi)的，既不是能源行業(yè)一家可以解決，更不是靠投資拉動(dòng)、運(yùn)動(dòng)式能夠去解決的。

碳中和的路徑不僅要考慮碳中和本身，更要考慮能源中長期發(fā)展的“既要綠色、也要安全、更要經(jīng)濟(jì)”的不可能三角問題之解答。

從本質(zhì)上說，碳中和目標(biāo)要求能源行業(yè)甚至各個(gè)行業(yè)，和能源相關(guān)的生產(chǎn)運(yùn)行的活動(dòng)中，轉(zhuǎn)換原有的管理和建設(shè)思維模式，從第一曲線增長，轉(zhuǎn)向第二曲線增長，是一種組合式、開辟式的創(chuàng)新，唯有此才能實(shí)現(xiàn)“不可能三角”的碳中和。

供給側(cè)的碳中和

個(gè)人認(rèn)為，要讓全社會(huì)的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行實(shí)現(xiàn)碳中和，需要實(shí)現(xiàn)“供給側(cè)碳中和”+“需求側(cè)碳中和”。

供給側(cè)碳中和，即能源生產(chǎn)供應(yīng)環(huán)節(jié)的脫碳，主要靠發(fā)電側(cè)資產(chǎn)置換，也就是用低碳能源形態(tài)去替代高碳能源，加上源網(wǎng)側(cè)的儲(chǔ)能去平抑波動(dòng)，光伏、風(fēng)電、儲(chǔ)能三板斧是被大家看好的，二級(jí)市場基本上已經(jīng)炒上天。

消費(fèi)側(cè)的碳中和

但是需求側(cè)碳中和，即在能源消費(fèi)環(huán)節(jié)的全面脫碳，其背后的底層業(yè)務(wù)邏輯，卻一直是模糊的。

目前被大家看好的，主要是碳配額、碳盤查、碳核查與碳交易這條線。

其邏輯是：碳配額制度，未來把碳排放權(quán)變成一種稀缺資源，通過碳盤查OR碳核查，幫助企業(yè)搞清楚有多少排放權(quán)，然后不夠的部分通過碳交易去補(bǔ)足。

這個(gè)邏輯看似清晰，但是個(gè)人認(rèn)為是不足以驅(qū)動(dòng)需求側(cè)的碳中和真正落地的。是一種“頭痛醫(yī)頭、腳痛醫(yī)腳”的做法，類似于高血壓的簡單治療，首先告訴你血壓是有健康不健康的，超過一定標(biāo)準(zhǔn)就是高血壓（碳配額OR碳排放權(quán)），接著給你一個(gè)血壓計(jì)（碳盤查OR核查），告訴你血壓是多少，最后是賣降壓藥（碳交易）。

真正的大健康理念是，告訴你大部分高血壓是一種生活方式疾病，不是某個(gè)器官出了問題，而是涉及到方方面面，所以需要做好的是：持續(xù)的血壓監(jiān)測與血壓管理，飲食清淡、作息規(guī)律、按時(shí)鍛煉、保證良好的心態(tài)、控制體重，最后才是針對(duì)無法控制的一部分血壓進(jìn)行科學(xué)的降壓治療。

所以個(gè)人認(rèn)為，碳中和對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的最大意義，不僅僅是建立一個(gè)碳交易去炒碳匯，而是構(gòu)建一個(gè)“大中和”的能源消費(fèi)理念，高碳是一種傳統(tǒng)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的結(jié)果，需要在能源消費(fèi)環(huán)節(jié)，做好持續(xù)的能源管理和排放監(jiān)測，并且推動(dòng)能源消費(fèi)側(cè)的整體健康理念和能源消費(fèi)習(xí)慣，最后才是碳交易。只有這樣做，才是以碳中和為抓手，推動(dòng)能源消費(fèi)的各個(gè)行業(yè)健康發(fā)展的大戰(zhàn)略。

碳中和的投資價(jià)值

不少投資機(jī)構(gòu)都在抱怨，看了一圈碳中和，除了光伏、風(fēng)電、儲(chǔ)能這三板斧，似乎碳中和也沒啥值得挖掘的題材。

這就是用“降壓藥”的邏輯去理解“大健康產(chǎn)業(yè)”。

碳中和的投資價(jià)值，除了上述三板斧之外，個(gè)人認(rèn)為未來可能在兩個(gè)領(lǐng)域中出現(xiàn)：

個(gè)人認(rèn)為未來能源系統(tǒng)的骨干還是以電為核心的，電的比例還會(huì)進(jìn)一步升高，電力本身的綠色、靈活、高效轉(zhuǎn)換、可實(shí)時(shí)控制特性，最適合作為碳中和能源系統(tǒng)的骨架。

1、能源消費(fèi)側(cè)的碳中和骨架——中低壓配電系統(tǒng)重構(gòu)

碳中和對(duì)電力系統(tǒng)來說，不是簡單的低碳置換高碳，而是在這個(gè)置換過程中，整個(gè)能源系統(tǒng)會(huì)發(fā)生重構(gòu)。這

就類似于電動(dòng)汽車之于燃油汽車，看上去還是四個(gè)輪子一個(gè)車殼，但是內(nèi)在完全變化了，以前燃油車廠家講究的“發(fā)動(dòng)機(jī)+變速箱+機(jī)械傳動(dòng)+機(jī)電控制”，變成了“儲(chǔ)能+電機(jī)+電子傳動(dòng)+軟件控制”。

過去電力系統(tǒng)的本質(zhì)是高度機(jī)械化的，發(fā)電機(jī)組、鐵塔、變壓器、開關(guān)，都是機(jī)械設(shè)備，所以暫態(tài)分析離不開“機(jī)械轉(zhuǎn)動(dòng)慣量”這個(gè)基礎(chǔ)。

未來電力系統(tǒng)，尤其是在“配+用”的環(huán)節(jié)，大量有源電力電子部件（光伏+儲(chǔ)能+充電樁），其背后的運(yùn)行邏輯更像是放大了電動(dòng)汽車（電動(dòng)汽車本身是個(gè)小微網(wǎng)）。

所以對(duì)傳統(tǒng)的電力系統(tǒng)，將會(huì)是一次巨大的重構(gòu)，尤其是在更為開放的中低壓配電系統(tǒng)領(lǐng)域，是電力電子化、柔性化、直流化、靈活化、智能化。

能源消費(fèi)側(cè)的碳中和，其本質(zhì)就是消費(fèi)側(cè)能源系統(tǒng)的重構(gòu)，新型中低壓配電系統(tǒng)將是能源消費(fèi)側(cè)碳中和的骨架。在這里存在巨大的創(chuàng)新機(jī)會(huì)。

電動(dòng)汽車的三電系統(tǒng)升級(jí)，其本質(zhì)也是中低壓配電系統(tǒng)的重構(gòu)，如果我們把一輛電動(dòng)汽車分拆開，會(huì)發(fā)現(xiàn)其動(dòng)力系統(tǒng)本質(zhì)就是一個(gè)柔性、直流、電力電子、軟件控制的全新微電網(wǎng)（或者叫納電網(wǎng)）。

2、消費(fèi)側(cè)的碳中和落地—企業(yè)服務(wù)

綜合能源和碳中和是天然契合的，但是目前的綜合能源項(xiàng)目和碳中和，更多的是降壓藥和高血壓的關(guān)系。

能源消費(fèi)側(cè)的碳中和，更像是健康管理，需要健康的管家服務(wù)，幫助企業(yè)提升能源管理水平，把碳管理作為目標(biāo)內(nèi)嵌到能源管理運(yùn)行中。

所以要把“降壓藥思維”，轉(zhuǎn)換成“大健康思維”。

其中最大的機(jī)會(huì)，在于絕大多數(shù)企業(yè)自身并不具備專業(yè)的能源管理經(jīng)驗(yàn)，所以未來綜合能源管理將作為企業(yè)服務(wù)領(lǐng)域的一個(gè)專業(yè)服務(wù)而出現(xiàn)。

但是這個(gè)專業(yè)服務(wù)本身，也需要?jiǎng)?chuàng)新，突破傳統(tǒng)企業(yè)外包服務(wù)的邊際壁壘，結(jié)合上述物理網(wǎng)架的升級(jí)、數(shù)字化和智能化提升，實(shí)現(xiàn)企業(yè)級(jí)能源智能服務(wù)，這是未來巨大的機(jī)會(huì)，也是需求側(cè)碳中和的必然。

碳中和不宜，共同努力！